Dal mercato azionario per commercio di valuta estera , gli investitori si applicano copertura come una strategia per ridurre il rischio insito nell’investimento . La creazione di una siepe non richiede una strategia complessa : I tipi opposti di acquisti ( ad esempio, una lunga e una corta o una chiamata e un put ) nello stesso mercato di solito sufficiente. Tuttavia, per essere completamente sicuri che la copertura è creata una siepe valido , evitando in tal modo commettendo un errore rischioso nel mercato, alcuni investitori potrebbero voler testare la loro copertura prima ancora di investire . Istruzioni

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simulare la situazione , secondo le circostanze che le vostre speculazioni sono corrette ( cioè che il vostro investimento obiettivo progredisce a tuo favore ) . Controlla il tuo profitto totale in questa situazione . Se il profitto è positivo , la vostra copertura è valida per questo caso . Ad esempio, se la copertura è a lunghe 20 parti delle azione X a $ 20 per azione e breve 10 quote di azioni Y , che esiste all’interno dello stesso settore come azione X , a $ 40 per azione , assumere quello stock X e azioni Y sia aumento prezzo ( simulando un miglioramento nel settore ) . In questo caso , controllare il profitto totale . Troverete che è positivo , il che implica che la vostra copertura è valida in questa direzione .

2

simulare la situazione sotto le circostanze che le vostre speculazioni non sono corrette ( cioè che il vostro investimento di destinazione non progredisce nella vostra favorire ) . Controlla la tua perdita totale in questa circostanza e poi confrontarlo con la vostra perdita totale se si fosse investito direttamente nel tuo investimento di destinazione senza copertura. Se la perdita della tua copertura è inferiore alla perdita , senza copertura , la vostra copertura è valida . Per l’esempio precedente , ipotizzando ora che il mercato del settore si deteriora con le scorte in quel mercato in calo nel prezzo , troverete che si perdono soldi a magazzino X, ma guadagnare soldi on stock Y. Anche in totale avevi profitto negativo , il guadagno in magazzino Y allevia la perdita in magazzino X , dando così una perdita totale inferiore alla perdita che avrebbe sofferto se aveste investito solo in magazzino X. Così, la vostra copertura è valida in questo caso .

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Esegui una simulazione al computer dei derivati ​​da cui dipende la vostra siepe . Verificare alla fine della simulazione che i seguenti due fatti sono confermati : Si profitto quando i profitti di investimento target e si riducono le perdite quando il vostro investimento bersaglio perde . Software per computer che sono in grado di eseguire tali simulazioni includono R , acero e Matlab . Utilizzare sia le funzioni di catena di Markov o funzioni moto browniano per simulare il movimento del prezzo di uno strumento derivato .